Simulador Poupança vs Selic
O Simulador Poupança vs Selic compara, com números concretos, quanto você acumula na poupança versus no Tesouro Selic ao longo do tempo. Você informa o valor inicial, os aportes mensais e o prazo, e o simulador mostra a diferença de patrimônio entre as duas opções — revelando o custo de oportunidade de deixar dinheiro na poupança.
A poupança ainda é o investimento mais popular do Brasil, mas historicamente deixa o investidor em desvantagem quando a Selic está alta. Em 2026, com a Selic em 14,75% ao ano, a poupança rende cerca de 6% ao ano, enquanto o Tesouro Selic rende mais que o dobro disso líquido. Para quem poupa R$500 por mês durante 10 anos, a diferença acumulada pode passar de R$50.000.
Este simulador é ideal para quem mantém dinheiro na poupança por falta de informação ou por comodidade, e quer ver de forma concreta o quanto essa decisão custa ao longo do tempo.
Como comparar Poupança e Tesouro SELIC?
A poupança e o Tesouro SELIC são frequentemente comparados por serem os dois produtos de renda fixa de maior liquidez e menor risco do mercado. A diferença fundamental está no rendimento: enquanto a poupança rende 70% da SELIC (quando SELIC > 8,5%), o Tesouro SELIC rende próximo a 100% do CDI (que acompanha a SELIC de perto), menos a taxa de custódia de 0,20% a.a. cobrada pela B3.
Com SELIC em 14,9% a.a. (2026), a poupança rende ~10,43% a.a. (isenta de IR), e o Tesouro SELIC rende ~14,7% a.a. bruto. Após IR de 15% (acima de 720 dias), o Tesouro rende ~12,5% a.a. líquido — ainda 2 pontos percentuais acima da poupança. Em cenários de SELIC baixa (abaixo de 8,5%), a poupança rende 0,5% a.m. fixo, e a comparação muda.
Fórmula
(quando SELIC > 8,5%)
(quando SELIC ≤ 8,5%)
Exemplo prático — R$ 20.000 por 2 anos (SELIC 14,9%)
| Produto | Rendimento bruto/ano | Alíquota IR | Líquido 2 anos |
|---|---|---|---|
| Poupança | 10,43% a.a. | 0% | R$ 4.365 |
| Tesouro SELIC | 14,70% a.a. | 15% | R$ 5.014 |
| CDB 100% CDI | 14,90% a.a. | 15% | R$ 5.080 |
Diferença Tesouro vs Poupança: R$ 649 a mais em 2 anos sobre R$ 20.000.
Rendimento acumulado (R$ 20.000, SELIC 14,9%)
| Prazo | Poupança | Tesouro SELIC (líquido) | Diferença |
|---|---|---|---|
| 6 meses | R$ 1.042 | R$ 1.135 | R$ 93 |
| 1 ano | R$ 2.086 | R$ 2.397 | R$ 311 |
| 2 anos | R$ 4.365 | R$ 5.014 | R$ 649 |
| 5 anos | R$ 12.814 | R$ 15.386 | R$ 2.572 |
Dicas
- Reserve de emergência: use Tesouro SELIC ou CDB 100% DI líquido diário. Poupança pode parecer mais simples, mas a diferença de rendimento acumulada é significativa e ambos têm liquidez diária.
- Data de aniversário da poupança: a poupança rende apenas na data de aniversário da aplicação (todo mês no mesmo dia). Resgatar 1 dia antes perde todo o rendimento do mês. Já o Tesouro SELIC rende diariamente — muito mais eficiente.
- Atenção à taxa de custódia B3: a taxa de 0,20% a.a. do Tesouro SELIC é cobrada sobre o valor total investido. Para valores abaixo de R$ 10.000, algumas corretoras isentam essa taxa — verifique antes de aplicar.
- SELIC em queda muda o cenário: se a SELIC cair abaixo de 8,5%, a poupança passa a render 0,5% a.m. fixo. Nesse cenário, a comparação ainda favorece o Tesouro, mas a diferença se reduz.